Käufe

In der Woche vom 12. bis 16. Februar 2024 fiel in unserem Depotausschnitt ein Kaufumsatz in Höhe von 1,67 Mio. Euro an. Davon entfielen 1,11 Mio. auf Fonds – genauer auf einen Fonds, und der Rest auf Aktien und Anleihen (jeweils 0,09 Mio. Euro).

Bevor wir uns den Käufen der Berichtswoche widmen, wollen wir kurz an dieser Stelle auf die Performance der Depots eingehen, die firstfive laufend beobachtet. Und zwar auf zwei der vier Risikoklassen, die firstfive unterscheidet: die konservative und die moderat dynamische.

Ende der Woche 7 war der Index der konservativen Depots bei 164,18 Punkten angelangt. Zwei Wochen zuvor waren es noch 162,41 Punkte. Damit verbesserte sich auch die Performance seit Beginn des Jahres (YTD) von 1,48 auf 2,59 Prozent.

Auf der moderat dynamischen Indexskala kletterte der Messwert der Durchschnitts-Wertentwicklung im 2-Wochen-Zeitraum von 243,66 auf 247,70 Punkte. Der YTD-Wert steigerte sich von 2,29 auf 3,98 Prozent.

Kommen wir nun den Käufen in der hier zu besprechenden Berichtswoche. An erster Position in beiden Top-Käufe-Tabellen steht eine Investition in einen Fonds, den ODDO BHF Polaris Moderate DRW-EUR. Es handelt sich um einen defensiven Mischfonds, der maximal 40 Prozent in Aktien investieren darf.

„Die Aktien und Rentenallokation hat auf aggregierter Basis den überwiegenden Schwerpunkt Europa. Nach Einschätzung des Portfolio Managers kann auch eine aktive Allokation in Titeln aus den USA und Emerging Markets beigemischt werden. … Als Rentenanlagen kommen für den Fonds vor allem Staats- und

Unternehmensanleihen sowie Pfandbriefe in Frage.“ (KIID) Zudem können bis zu 10% des Anlagevermögens in Fondsanteilen oder in Edelmetall-Zertifikaten (ETC) angelegt werden.

Die laufenden Kosten einschließlich Transaktionskosten betragen 1,38 Prozent p.a.

Der Fonds hat über 5 Jahre eine Rendite von 2,58 pro Jahr und über 10 Jahre von 2,41 p.a. vorzuweisen. Über drei Jahre sind es „nur“ 0,83 pro Jahr, hier spielt natürlich die schlechte Wertentwicklung der meisten Mischfonds in 2022 eine entscheidende Rolle, die beim ODDO BHF Polaris Moderate bei -9,42 Prozent lag. Dennoch erhielt der Fonds ein Morningstar-Rating von 4 Sternen für die risikoadjustierte Rendite im Zeitraum von 3 Jahren. Für 5 und 10 Jahre vergibt Morningstar sogar 5 Sterne, damit gehört der Fonds zu den 10 Prozent der Besten seiner Kategorie. Diese sehr gute Leistung geht vor allem auf überdurchschnittliche Rendite bei durchschnittlichem Risiko zurück. Verwaltet (als sogenannter Fondsberater) wird der Fonds von der ODDO BHF Asset Management GmbH.

Aus aktuellem Anlass wollen wir in diesem Zusammenhang hier nicht verschweigen, dass die ODDO BHF Asset Management GmbH auch in den Depots, die firstfive beobachtet, hervorragend abschneidet. Der Asset Manager wurde deshalb bei den von firstfive vergebenen „Awards für die besten Vermögensverwaltungen des Jahres 2024“ im Rahmen der am 19. Februar erfolgten firstfive-Gala in Frankfurt a.M. ausgezeichnet. In der Pressemitteilung zur Verleihung schreibt firstfive: „Als besondere Auszeichnung erhielt ODDO BHF einen Jubiläums-Award für 10 Top-Platzierung in Folge. Im Auswertungszeitraum über 60 Monate belegte die Privatbank aus Frankfurt nach zweiten Plätzen in den ersten Jahren ab 2017 durchgängig den Spitzen-Platz.“

Und weiter: „Sieger in der 12- und 36-Monats-Wertung ist M.M.Warburg & CO (AG & Co.) KGaA aus Hamburg. Die Top-Platzierung in der 5- Jahreswertung belegt erneut ODDO BHF SE aus Frankfurt a.M. Das beste Gesamtergebnis aller Teilnehmer erreichte M.M.Warburg mit zweimal Gold und einmal Bronze (Gesamtpunkte 269,3), dicht gefolgt vom Vorjahresbesten ODDO BHF mit 266,4 Punkten.“